डिजिटल मुद्राएँ आधुनिक वित्तीय प्रणाली का एक अभिन्न अंग बन रही हैं, जिससे वैश्विक अर्थव्यवस्था का चेहरा बदल रहा है। सबसे महत्वपूर्ण डिजिटल मुद्राओं में से एक डिजिटल रुपया है, जिसका घरेलू और अंतर्राष्ट्रीय वित्तीय प्रक्रियाओं पर महत्वपूर्ण प्रभाव पड़ता है। इस सामग्री में हम डिजिटल रुपये के सार, इसकी विशेषताओं, साथ ही अंतर्राष्ट्रीय भुगतान में इसकी भूमिका पर गौर करेंगे।
भारत की केंद्र सरकार के ठोस प्रयासों के लिए धन्यवाद, देश में पहले से ही एक मजबूत डिजिटल भुगतान बुनियादी ढांचा है जो कम लागत वाला और अत्यधिक लोकतांत्रिक दोनों है। जब मुद्रा के भविष्य की बात आती है तो देश अपनी पूरी क्षमता का उपयोग करने के लिए तैयार है। हालाँकि, भारत में कुछ उपभोक्ताओं के लिए नकद अभी भी पसंदीदा भुगतान पद्धति बनी हुई है। कुछ उपभोक्ता वर्गों के बीच डिजिटल सेवाओं तक पहुंच कम बनी हुई है, और उपयोगकर्ताओं के व्यक्तिगत डेटा की सुरक्षा को लेकर काफी आलोचना हो रही है।
भारतीय रिजर्व बैंक (RBI) ने 2021 में डिजिटल रुपया (e₹, डिजिटल रुपया) नामक एक पायलट प्रोजेक्ट लॉन्च किया। आज, नई मुद्रा को धन के तीसरे रूप (फिएट और इलेक्ट्रॉनिक मुद्रा के साथ) के रूप में वर्गीकृत किया गया है और यह डिजिटल रूप में कानूनी निविदा है।
सीबीडीसी सामान्य रूप से विकेंद्रीकृत वित्त और विशेष रूप से क्रिप्टोकरेंसी के उद्भव के लिए केंद्रीय बैंकिंग प्रणाली की स्वाभाविक प्रतिक्रिया है। आज, दुनिया के 100 से अधिक देश इस मुद्दे का अध्ययन करने के विभिन्न चरणों में हैं, जो उभरती प्रवृत्ति की पुष्टि करते हैं। दिलचस्प बात यह है कि यह भारत ही था जिसने इस उपकरण को देश की वित्तीय प्रणाली की स्थिरता के लिए एक गंभीर चुनौती बताते हुए बार-बार सीबीडीसी लॉन्च करने से इनकार कर दिया था।
इस बात से भी इनकार नहीं किया जा सकता कि सीबीडीसी आर्थिक विकास, वित्तीय समावेशन, घरेलू विकास और वैश्विक व्यापार का समर्थन करने में बहुत उपयोगी हो सकता है। वैश्विक स्तर पर, इससे उन देशों के केंद्रीय बैंकों की राजनीतिक भूमिका बढ़ सकती है जिनकी डिजिटल मुद्राएँ सबसे सफल हैं, जिससे कुछ राजनीतिक अस्थिरता भी बढ़ सकती है। अनिवार्य रूप से, केंद्रीय बैंक अब मुख्य रूप से एक नियामक और स्वतंत्र बाजार भागीदार नहीं होंगे, बल्कि सीधे वित्तीय सेवा बाजार में शामिल होंगे। नतीजतन, सेंट्रल बैंक वित्तीय सेवाओं के बाजार प्रस्तावों के साथ प्रतिस्पर्धा में शामिल होगा।
2020 के बाद से देश में क्रिप्टोकरेंसी की लोकप्रियता में जबरदस्त वृद्धि ने इस निर्णय में प्रेरक भूमिका निभाई है। क्रिप्टोकरेंसी उपयोगकर्ताओं की बढ़ती संख्या देश में निवेश प्रतिमान में बदलाव का संकेत देती है, जो सोने और अन्य सुरक्षित संपत्तियों में अधिक निवेश करने के लिए जाना जाता है। 29 जनवरी, 2021 को, भारत सरकार ने घोषणा की कि वह एक संप्रभु डिजिटल मुद्रा बनाने के लिए एक विधेयक लाएगी और बाद में निजी क्रिप्टोकरेंसी पर पूर्ण प्रतिबंध लगाएगी। और पहले से ही नवंबर 2021 में, वित्त पर स्थायी समिति ने ब्लॉकचेन और क्रिप्टो-एसेट्स काउंसिल (बीएसीसी) और क्रिप्टोकरेंसी के अन्य प्रतिनिधियों से मुलाकात की और इस निष्कर्ष पर पहुंची कि क्रिप्टोकरेंसी पर प्रतिबंध नहीं लगाया जाना चाहिए, बल्कि विनियमित किया जाना चाहिए।
डिजिटल रुपया क्या है?
हालाँकि, पारंपरिक बैंकिंग के विपरीत, डिजिटल रुपये को लेनदेन के लिए बैंकों या वित्तीय संस्थानों की मध्यस्थता की आवश्यकता नहीं होती है। इसका संचालन विकेन्द्रीकृत ब्लॉकचेन नेटवर्क पर आधारित है, जो संचालन की सुरक्षा, पारदर्शिता और विश्वसनीयता सुनिश्चित करता है। वहीं, फिएट करेंसी की तरह सीबीडीसी के मुद्दे के लिए सेंट्रल बैंक जिम्मेदार है।
2021 में, पायलट लॉन्च कार्यक्रम के हिस्से के रूप में, भारतीय रिज़र्व बैंक ने डिजिटल रुपये की विशेषताओं और उद्देश्यों को रेखांकित करते हुए एक अवधारणा नोट जारी किया और 13 राष्ट्रीय बैंकों के साथ साझेदारी में एक थोक सीबीडीसी पायलट कार्यक्रम लॉन्च किया:
- SBI (ऐप: eRupee by SBI)
- ICICI बैंक (ऐप: ICICI बैंक द्वारा डिजिटल रुपया)
- आईडीएफसी फर्स्ट बैंक (ऐप:आईडीएफसी फर्स्ट बैंक डिजिटल रुपया)
- यस बैंक (ऐप: यस बैंक डिजिटल रुपया)
- एचडीएफसी बैंक (ऐप:एचडीएफसी बैंक डिजिटल रुपया)
- यूनियन बैंक ऑफ इंडिया (ऐप: डिजिटल रुपया बाय यूबीआई)
- बैंक ऑफ बड़ौदा (ऐप:बैंक ऑफ बड़ौदा डिजिटल रुपया)
- कोटक महिंद्रा बैंक (ऐप: कोटक बैंक द्वारा डिजिटल रुपया)
- केनरा बैंक (ऐप:केनरा डिजिटल रुपया)
- एक्सिस बैंक (ऐप:एक्सिस मोबाइल डिजिटल रुपया)
- इंडसइंड बैंक (ऐप: इंडसइंड बैंक द्वारा डिजिटल रुपया)
- PNB (ऐप:PNB डिजिटल रुपया)
- फ़ेडरल बैंक (ऐप: फ़ेडरल बैंक डिजिटल रुपया)
डिजिटल रुपए की विशेषताएं
- विकेंद्रीकरण: डिजिटल रुपये का एक प्रमुख लाभ इसकी विकेंद्रीकृत प्रकृति है। लेन-देन किसी केंद्रीय संस्थान या मध्यस्थों की भागीदारी के बिना सीधे नेटवर्क प्रतिभागियों के बीच किया जाता है।
- सुरक्षा: ब्लॉकचेन प्रौद्योगिकी के लिए धन्यवाद, डिजिटल रुपया नेटवर्क पर प्रत्येक लेनदेन को एक ब्लॉक में दर्ज किया जाता है और नोड्स (कंप्यूटर) के नेटवर्क द्वारा पुष्टि की जाती है, जो हेरफेर के खिलाफ उच्च स्तर की सुरक्षा प्रदान करता है और धोखा।
- पारदर्शिता: डिजिटल रुपया नेटवर्क पर सभी लेनदेन सार्वजनिक हैं और इन्हें ब्लॉकचेन पर देखा जा सकता है, जिससे सिस्टम पारदर्शी हो जाता है और प्रतिभागियों का विश्वास बना रहता है।
- कम शुल्क: डिजिटल रुपये का उपयोग करके लेनदेन करने की लागत आमतौर पर पारंपरिक बैंक हस्तांतरण की तुलना में बहुत कम है, जो इसे अंतरराष्ट्रीय भुगतान के लिए आकर्षक बनाती है।
वैश्विक स्तर पर, सीबीडीसी पायलटों के लिए व्यावसायिक मामले में उल्लिखित मुख्य लाभ एक लचीली और विश्वसनीय डिजिटल भुगतान प्रणाली की उपलब्धता है। हालाँकि, भारत एक अनोखी स्थिति में है जहाँ भुगतान बुनियादी ढाँचा पहले से ही सस्ता है और व्यापक रूप से लोकतांत्रिक है।
इसके बावजूद, डिजिटल मुद्रा नए क्षितिज खोलती है:
नकदी पर निर्भरता कम करना
भारत में नकदी प्रवृत्ति (लगभग 17%) विकसित देशों की तुलना में अधिक है। साथ ही, ऐसा कोई डेटा नहीं है जो नकदी पर निर्भरता में कमी का संकेत दे; स्थिति बिल्कुल विपरीत दिखती है – भारत में नकदी की वृद्धि लगभग 10.5% प्रति वर्ष है। (बनाम चीन में 9.2% और कोरिया में 2.1%)। नकदी को संभालना मुश्किल है, लेकिन यह गुमनामी प्रदान करता है जो इसे मनी लॉन्ड्रिंग और अवैध और आतंकवादी गतिविधियों के वित्तपोषण के लिए उपयोग करने की अनुमति देता है।
भारत सरकार, भारतीय रिज़र्व बैंक और वाणिज्यिक बैंक इस तरह के अवैध उपयोग के साथ-साथ नकली मुद्रा के प्रसार को रोकने के लिए अत्यधिक समय और धन खर्च करते हैं। यूरोपीय संघ में नकदी को संभालने की वार्षिक सामाजिक और निजी लागत सकल घरेलू उत्पाद का लगभग 1% होने का अनुमान है, जबकि भारत में ये लागत काफी अधिक होने की संभावना है।
बाज़ार की लचीलापन बढ़ाना और बुनियादी ढांचे की बाधाओं पर काबू पाना
डिजिटल भुगतान लेनदेन के मामले में भारत विश्व में अग्रणी है। हालाँकि, भुगतान का 100% डिजिटलीकरण मौजूदा वित्तीय और बैंकिंग बुनियादी ढांचे पर बोझ पैदा कर सकता है और सिस्टम में संकट पैदा कर सकता है। इसके अलावा, यह देखते हुए कि यूपीआई लेनदेन 0% व्यापारी छूट दर पर किया जाता है, ऐसा कोई प्रत्यक्ष व्यावसायिक मामला नहीं है जो बैंकों को डिजिटल भुगतान में निवेश करने के लिए प्रोत्साहित करेगा।
साथ ही, साइबर हमलों के प्रति सिस्टम की भेद्यता विशेष रूप से बढ़ जाती है, क्योंकि किसी भी बड़े बैंक के तीन डेटा भंडारण स्थानों – उसके डेटा सेंटर (डीसी), डिजास्टर रिकवरी (डीआर) और निकट-आपदा स्थिति – पर हमला हो सकता है। आर्थिक पतन का कारण (यह सबसे अधिक संभावना है कि इस मामले में, बैंक कभी भी खोए हुए डेटा का पुनर्निर्माण नहीं कर पाएगा)।
एक वितरित बहीखाता प्रणाली के लचीलेपन में काफी सुधार करेगा, और डिजिटल रुपया भुगतान के लिए एक नई छत्र इकाई (एनयूई) हमें एक वैकल्पिक त्वरित निपटान तंत्र प्रदान कर सकती है क्योंकि डीएलटी-सक्षम भुगतान प्रणाली अत्यधिक केंद्रीकृत प्रणालियों की तुलना में स्वाभाविक रूप से अधिक सुरक्षित हैं। डिजिटल रुपये की शुरूआत वैकल्पिक भुगतान विधियों की पेशकश करके भारतीय भुगतान प्रणाली के अधिक विविधीकरण में योगदान देगी। इससे संपूर्ण भुगतान बुनियादी ढांचे की लचीलापन और सुरक्षा में भी सुधार होगा।
धोखाधड़ी रोकथाम
RBI के आंकड़ों से पता चलता है कि केवल तीन वर्षों (2018 से 2020) में, भारतीय बैंकों को धोखाधड़ी के कारण लगभग 50 बिलियन अमेरिकी डॉलर का नुकसान हुआ। एक डिजिटल मुद्रा अंतर्निहित प्रोग्रामयोग्यता और समायोज्य ट्रैसेबिलिटी के साथ इन मुद्दों को सक्रिय रूप से संबोधित कर सकती है।
सीमापार भुगतान में भागीदारी
रुपया एक राष्ट्रीय मुद्रा है, और यद्यपि इसे व्यापक रूप से प्रसारित किया जा सकता है और अपतटीय रखा जा सकता है, भंडार केवल घरेलू भुगतान की सेवा कर सकता है। सीबीडीसी जुरा परियोजना, जो एकल डीएलटी प्लेटफॉर्म पर फ्रांसीसी और स्विस वाणिज्यिक बैंकों के बीच यूरो और स्विस फ़्रैंक के प्रत्यक्ष थोक सीबीडीसी हस्तांतरण की खोज करती है, अंतरराष्ट्रीय सेटिंग में डिजिटल यूरो को नियंत्रित करने के लिए एक संभावित दृष्टिकोण प्रदान करती है।
धन वितरण में वृद्धि
भारत ने लाभ के सीधे हस्तांतरण और ई-आरयूपीआई जैसी पहलों के माध्यम से धन वितरण में उल्लेखनीय सुधार किया है। डी ‘इस मामले में, सीबीडीसी के पास इच्छित उपयोग को “प्रोग्राम” करने की अंतर्निहित क्षमता है – उदाहरण के लिए, सामाजिक कल्याण धन को अनलिंक बैंक खातों में स्थानांतरित होने से रोकना।
यह इन रिसावों को रोकने के लिए इच्छित सामाजिक सुरक्षा श्रृंखला, स्वास्थ्य श्रृंखला और शिक्षा श्रृंखला के साथ घनिष्ठ संबंध की अनुमति देता है। केंद्रीय बैंक और सरकार के बीच श्रम के संभावित नए विभाजन के बीच, डिजिटल रुपया वित्तीय लेनदेन के लिए एक कुशल बुनियादी ढांचे के रूप में काम करेगा, जिसमें लाभ का वितरण भी शामिल है।
लक्षित मौद्रिक नीति की गुणवत्ता में सुधार
डिजिटल मुद्रा में केंद्रीय बैंक को अर्थव्यवस्था की स्थिति के बारे में वास्तविक समय की दृश्यता और अंतर्दृष्टि प्रदान करने की अभूतपूर्व क्षमता होगी। इन आंकड़ों में अर्थव्यवस्था के हर क्षेत्र में प्रवाह और स्टॉक को समझने में मदद करने की क्षमता है।
इसके अलावा, प्रोग्राम करने योग्य मुद्रा आरबीआई को अल्ट्रा-सटीकता के साथ मौद्रिक नीति हस्तक्षेप करने में सक्षम बनाएगी, जिससे तेजी से डेटा ट्रांसफर और नीतिगत उद्देश्यों की बेहतर उपलब्धि संभव होगी। दक्षिण अफ़्रीकी रिज़र्व बैंक की खोखा2 डिजिटल मुद्रा परियोजना थोक सीबीडीसी उपयोग मामले का एक उदाहरण है जिसमें इंटरबैंक और बांड निपटान को सक्षम करना शामिल है। ये बांड निपटान नवाचार करने और तेज़, अधिक लक्षित आर्थिक कार्रवाई प्रदान करने का अवसर प्रदान करते हैं।
अंतर्राष्ट्रीय भुगतान में डिजिटल रुपये की भागीदारी
भारत के अलावा, एक दर्जन एशियाई केंद्रीय बैंक विशेष रूप से सीमा पार भुगतान के लिए उपयोग करने के संदर्भ में विकास के विभिन्न चरणों में अपनी सीबीडीसी परियोजनाओं का या तो परीक्षण कर रहे हैं, क्षमता तलाश रहे हैं या उन्हें आगे बढ़ा रहे हैं। केंद्रीय बैंकों में बैंक इंडोनेशिया, सेंट्रल बैंक ऑफ मलेशिया और मौद्रिक प्राधिकरण सिंगापुर शामिल हैं, जो डनबर परियोजना पर सहयोग कर रहे हैं। फिलीपींस में बैंगको सेंट्रल एनजी पिलिपिनास ने प्रोजेक्ट एजिला के तहत अपनी डिजिटल मुद्रा के परीक्षण की घोषणा की, जबकि सिंगापुर उद्योग की चुनौतियों का समाधान करने के लिए प्रोजेक्ट यूबिन लागू कर रहा है।
श्रीलंका, थाईलैंड, दक्षिण कोरिया, कंबोडिया, हांगकांग, भारत, म्यांमार, लाओ पीपुल्स डेमोक्रेटिक रिपब्लिक, नेपाल और वियतनाम के केंद्रीय बैंक भी अनुसंधान, पायलट या सीबीडीसी परियोजनाओं के विभिन्न चरणों में शामिल हैं, जिनका उद्देश्य क्षमता और अंतरसंचालनीयता की खोज करना है। डिजिटल प्रौद्योगिकियाँ।
बीआईएस के नेतृत्व वाली डनबर परियोजना ने एक सामान्य मंच के दो प्रोटोटाइप विकसित किए जो कई केंद्रीय बैंकों द्वारा जारी डिजिटल मुद्राओं का उपयोग करके सीमा पार निपटान को सक्षम कर सकते हैं। जो, वास्तव में, डी-डॉलरीकरण की वैश्विक प्रवृत्ति को मजबूत करने और बड़े अंतरबैंक भुगतान प्रणालियों के प्रभाव को कम करने का एक काफी गंभीर कारण है। यह स्पष्ट है कि आज कठिन भू-राजनीतिक स्थिति और प्रतिबंधों के दबाव के उदाहरणों में बाजार में ऐसा अनुरोध बन रहा है।
डिजिटल रुपया अपनी विशिष्ट विशेषताओं और फायदों के कारण अंतर्राष्ट्रीय भुगतान में महत्वपूर्ण भूमिका निभाता है:
वैश्विक भुगतान
अपनी विकेंद्रीकृत प्रकृति के कारण, डिजिटल रुपये का उपयोग तेज़ और कुशल सीमा पार भुगतान के लिए किया जा सकता है। यह अंतरराष्ट्रीय व्यापार लेनदेन के लिए विशेष रूप से मूल्यवान है जहां विभिन्न देशों के बीच धन को जल्दी और सुरक्षित रूप से स्थानांतरित करने की आवश्यकता होती है।
कम कमीशन और कोई मध्यवर्ती बैंक नहीं
पारंपरिक बैंक हस्तांतरण के विपरीत, जहां मध्यस्थ बैंक अक्सर भुगतान संसाधित करने के लिए उच्च शुल्क लेते हैं, डिजिटल रुपया मध्यस्थों की अनुपस्थिति के कारण कमीशन लागत में महत्वपूर्ण बचत की अनुमति देता है।
पारदर्शिता और सुरक्षा
अंतर्राष्ट्रीय भुगतान का एक महत्वपूर्ण पहलू लेनदेन की पारदर्शिता और सुरक्षा है। क्रिप्टोग्राफिक प्रोटोकॉल और ब्लॉकचेन तकनीक की बदौलत डिजिटल रुपया उच्च स्तर की सुरक्षा प्रदान करता है, जो इसे अंतरराष्ट्रीय कंपनियों और निवेशकों के लिए आकर्षक बनाता है।
वित्तीय समावेशन की संभावना
डिजिटल रुपया दुनिया भर के उन लाखों लोगों के लिए वित्तीय समावेशन का एक उपकरण बन सकता है जिनके पास पारंपरिक बैंकिंग सेवाओं तक पहुंच नहीं है। इससे विकासशील देशों में अंतर्राष्ट्रीय व्यापार और आर्थिक विकास को बढ़ावा मिल सकता है।
